Банк России разработал проект указания, в котором предлагает расширить перечень информации, предоставляемой биржами по внебиржевым сделкам и показателям существенных отклонений в ходе торгов. Документ опубликован на сайте Центробанка.
Из него следует, что биржи должны будут предоставлять данные регулятору о внебиржевых сделках не позднее одного торгового дня, а показатели существенных отклонений — не позднее 12 часов следующего торгового дня.
В пояснительной записке к проекту указания говорится, что цель нововведения — усовершенствование Банком России надзорных функций. Кроме того, в ЦБ считают, что сбор этой информации повысит эффективность контроля за соблюдением требований законодательства России «о противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком».
ЦБ считает, что предлагаемое регулирование не устанавливает дополнительных требований к механизмам взаимодействия бирж с регулятором. В документе говорится, что биржи уже имеют запрашиваемую информацию, им не придется ее дополнительно подготавливать и обрабатывать.
Замечания по проекту принимаются до 12 февраля 2024 года. Предполагается, что указание вступит в силу через 10 дней после официального опубликования.
ЦБ за 2010 — 2023 год выявил 156 случаев неправомерного использования инсайдерской информации и манипулирования рынком. В частности, в начале декабря 2023 года Банк России сообщил об активизации трейдеров, которые заключали сделки по предварительной договоренности. ЦБ отметил, что в заявках на такие сделки совпадают параметры цены и объемы финансового актива, при этом сами заявки выставляются с минимальной разницей во времени и с одинаковых IP-адресов.
Регулятор также перечислил основные схемы и случаи недобросовестного поведения «по договоренностям»:
- передача активов заранее известному лицу в режиме основных торгов;
- торговая активность без экономического смысла, когда в результате договоренностей одна сторона несет убыток, а вторая — получает прибыль;
- наращивание стоимости инвестиционного портфеля за определенный период для победы в конкурсе инвесторов;
- обучение трейдингу, во время которого совершаются операции на низколиквидных инструментах с заранее определенным контрагентом;
- апробирование различных сервисов и торговых стратегий (в том числе алгоритмических) с заранее известным контрагентом.
Регулятор предупредил, что перечисленные действия могут быть признаны манипулированием рынком. Такие биржевые операции могут быть ограничены (торговые счета заблокированы), а инвестор будет привлечен к ответственности. Недобросовестными также считаются сделки, заключенные с использованием инсайдерской информации.
